Tous les articles · 2026-03-20 · Pension
La manière la moins chère d'investir via votre société est sur le point de disparaître
Votre société accumule des réserves de pension. C'est bien. Mais dès que vous voulez activer cet argent, par exemple pour investir dans l'immobilier, vous vous heurtez à la réalité :…
Par Jan Hermans, CEO & fondateur de Lyff.
votre meilleure option de financement est sous pression
Aujourd'hui, une avance sur vos réserves de pension est souvent la manière la moins chère d'investir via votre société. Vous travaillez avec des taux d'intérêt inférieurs à ceux des crédits classiques, n'avez pas de conditions bancaires complexes et bénéficiez d'une structure flexible, adaptée à votre épargne existante. Pour les entrepreneurs qui structurent intelligemment, c'est une évidence.
Seulement : cet avantage n'est pas garanti.
On parle de plus en plus fort d'une éventuelle réforme de ce système au cours de 2026. Et si cela se produit, le levier le plus efficace que vous avez aujourd'hui disparaîtra probablement.
Que restera-t-il alors ?
- Mise en gage de vos réserves → moins flexible, souvent plus cher
- Financement bullet via la banque → coût plus élevé, conditions plus strictes
En d'autres termes : vous allez payer plus cher pour moins de liberté. Et pourtant, nous constatons que de nombreux entrepreneurs préfèrent attendre encore un peu.
L'angle mort : « plus tard, ça ira aussi »
Beaucoup d'entrepreneurs repoussent cet exercice à un moment où un projet réellement concret sera sur la table. En soi, ce n'est pas plus que normal. Il y a toujours d'autres priorités. Seulement, il est tout à fait possible qu'à ce moment-là, le terrain de jeu soit complètement différent. À ce moment-là, vous prendrez des décisions avec moins de marge que ce qui est possible aujourd'hui.
Celui qui a déjà une idée de ses options aujourd'hui crée précisément cette marge. La solution est donc de structurer à l'avance, au lieu de réagir aveuglément. Et cela se fait en quelques étapes.
1. Analysez vos réserves accumulées
- Combien y a-t-il réellement dans votre EIP/PLCI [VAPZ] ?
- Qu'est-ce qui est disponible aujourd'hui pour une avance ?
2. Simulez différents scénarios
- Investir avec une avance aujourd'hui
- Investir via une banque (bullet / crédit classique)
- Et si la réglementation change ?
Celui qui se prépare aujourd'hui peut agir rapidement, obtenir de meilleures conditions et ne dépend pas d'un seul système. Les entrepreneurs sous-estiment le coût réel, qui ne réside pas dans le taux d'intérêt, mais dans le timing, le manque de préparation et la question de savoir si vous travaillez avec de l'argent brut ou de l'argent net, qui a déjà été imposé une fois. Et cette différence n'apparaît que si vous utilisez des informations correctes dans votre préparation. Remarque : la question n'est pas de savoir si cela va changer, mais si vous êtes préparé lorsque cela arrivera.
Concrètement : que faire maintenant ?
Si vous prenez cela au sérieux, vous devez arrêter d'être « généralement informé » et passer à des structures concrètes. C'est pourquoi nous organisons le 26 mars à Gand une session physique en collaboration avec ERA Invest. Pas de théorie. Pas d'explications superficielles.
Mais bien :
- des structures d'investissement concrètes via votre société
- comment un nouveau véhicule d'investissement fonctionne en pratique
- ce qui est possible aujourd'hui – et ce qui pourrait disparaître demain
Vous souhaitez y participer ? Inscrivez-vous ici :
👉 https://www.lyff.be/nl/ondernemersevent-gent
Le pouvoir de la règle des 80% comme levier
Dans mon livre, j'explique que votre société de management n'est pas une astuce fiscale, mais un ticket vers la flexibilité financière. Une partie cruciale de cela est l'Engagement Individuel de Pension (EIP) [IPT]. De nombreux entrepreneurs considèrent les primes qu'ils versent comme de l'argent « perdu » qui ne sera libéré que dans trente ans. Rien n'est moins vrai. Grâce à une avance sur votre police, vous pouvez déjà aujourd'hui acheter ou rénover des biens immobiliers avec de l'argent brut.
Le moteur de ce système est la règle des 80%. Cette règle stipule que votre pension légale et complémentaire totale ne peut pas dépasser 80% de votre dernière rémunération annuelle brute normale. De nombreux entrepreneurs commettent ici une erreur cruciale : ils réduisent leur rémunération à l'extrême pour économiser des impôts, mais oublient qu'ils sabotent ainsi leur propre machine à pension. Sans une base salariale suffisante, vous n'avez pas de marge fiscale pour verser ces primes déductibles que vous utilisez plus tard comme levier.
Un exemple pratique : Supposons que vous augmentiez votre rémunération de 35 000 à 45 000 euros. Oui, vous paierez plus d'impôts des personnes physiques. Mais la marge supplémentaire que vous créez dans votre EIP peut vous permettre d'accumuler des dizaines de milliers d'euros de capital brut supplémentaire. Ce capital peut ensuite être utilisé pour l'achat d'un immeuble de bureaux ou d'un bien de rapport, où vous ne payez en privé que les intérêts. La société fait le gros du travail via la constitution de capital.
Argent brut versus argent net
La grande différence réside dans le chemin fiscal que prend votre argent. Si vous achetez un bien immobilier en privé avec un crédit classique, vous payez les remboursements avec de l'argent qui a d'abord passé le bain de l'impôt des personnes physiques et des cotisations sociales. Dans les termes de Lyff., nous appelons cela le bain de l'humiliation. Vous devez gagner environ deux euros bruts pour conserver un euro en privé pour votre banque. Via un crédit bullet lié à votre EIP, vous remboursez le capital avec des primes entièrement déductibles comme frais professionnels dans la société.
Ces raccourcis nécessitent toutefois une documentation impeccable. Le fisc surveille, surtout la conformité aux conditions du marché de vos rémunérations et la réalité de vos prestations. Celui qui optimise sans dossier s'expose à des problèmes. Il est donc essentiel de considérer votre mix salarial et votre plan de pension comme des vases communicants. Vous voulez en savoir plus sur la façon de calculer cela spécifiquement pour votre société ? Lisez tout à ce sujet dans notre livre « Raccourcis fiscaux pour les sociétés de management ».
Questions fréquentes
Puis-je prendre une avance pour un bien immobilier à l'étranger ?
Oui, au sein de l'Espace économique européen (EEE), c'est généralement possible. Le bien immobilier doit cependant servir à générer ou à maintenir des revenus imposables, comme une résidence secondaire que vous louez ou utilisez vous-même. Les intérêts que vous payez sur l'avance à votre assureur sont souvent fiscalement déductibles dans l'impôt des personnes physiques.
Que se passe-t-il si la règle des 80% change en 2026 ?
Bien qu'il y ait des discussions politiques, le principe de la règle des 80% reste la pierre angulaire de la planification de la pension. La tendance la plus importante est l'automatisation et un contrôle plus strict des 'sauts de salaire' juste avant la pension. Il est donc plus important que jamais de mener dès maintenant une politique salariale stable qui soutient votre épargne-pension, plutôt que d'attendre un avenir incertain.
Vous souhaitez de l'aide pour naviguer dans cette complexité fiscale ? Découvrez nos services de planification de pension pour une structure qui fonctionne vraiment pour vous.